Лекция 1. Роль и место банков в экономике
Краткое ОГЛАВЛЕНИЕ главы 1
1.1. Денежное обращение – основа банковской деятельности Сущность, функции и роль денег в экономике. Современные деньги.
Денежное обращение и его элементы. Денежная масса. Кредитные деньги. Кредитно-депозитная эмиссия.
1.2. Зарождение и развитие банковского дела
Объективная необходимость возникновения банков. Основные этапы эволюции банковского дета. Банковская система. Особенности организации и функционирования банковского дета за рубежом на современном этапе.
1.3. Развитие банковского дела в России
Особенности зарождения банковского дела. Основные этапы развития. Формирование кредитно-финансовой и банковской систем рыночного типа.
1.4. Современная банковская система России
Реформа кредитной системы командно-административного типа. Правовые основы функционирования современной банковской системы России. Институциональная структура банковского сектора экономики. Стратегия развития банковского сектора России на современном этапе.
Денежное обращение – основа банковской деятельности
История развития банковского дела и формирования современной банковской системы неразрывно связана с эволюцией денег и денежного обращения. Деньги – язык рынка. В системе товарно-денежных отношений деньги:
• опосредуют процесс товарного обращения;
• являются целью предпринимательской деятельности (прибыль) и средством се реализации.
Как известно, деньги выполняют в экономике следующие функции:
• мера стоимости (единица счета);
• средство обращения (обмена);
• средство платежа;
• средство накопления;
• мировые деньги.
Зарубежная экономическая теория выделяет только первые три функции.
Итак, рассмотрим деньги как всеобщий эквивалент. По форме существования в истории известны металлические, бумажные и кредитные деньги. В последние годы в специальную литературу вошел термин "квазиденьги"[1]. Кроме того, некоторые авторы используют понятие "депозитные деньги" – денежные средства на расчетных и текущих счетах, а также во вкладах в банках[2]. В научный и практический оборот вошло понятие "электронные деньги" (электронные денежные средства)[3]. По сути, это те же депозитные деньги, существующие в виде записей в памяти технических средств (компьютеров, банковских карт). Их появление связано с развитием информационных технологий.
Современные деньги – кредитные.
Кредитные деньги (КД) – это деньги, эмитируемые банками в процессе совершения кредитных операций. К ним относятся банкноты Центрального банка и банковские депозиты, возникающие на их основе. Первыми КД были векселя[4]. КД способны к самовозрастанию. Формула их движения "Д-Д'" отражает возможность спекулятивных сделок.
Эмиссия денег осуществляется в виде выпуска в обращение центральными банками дополнительных денежных знаков (банкнот и монет) – денежная эмиссия, банковская система в целом осуществляет кредитную, а точнее кредитно-депозитную эмиссию. Превращая денежные средства, размещенные клиентами на банковских счетах, в кредиты для других клиентов – заемщиков, банки фиксируют движение этих средств на их счетах, что отражается в бухгалтерском учете как увеличение остатков денежных средств на депозитных счетах, т.е. увеличивает денежную массу в обращении.
Увеличение денежной массы связано не только с кредитными операциями банков, но и с другими операциям, обеспечивающими движение денег. Таким образом, банки не только являются активным участником денежного обращения, но и регулируют денежные потоки, стимулируя или тормозя количество денег в обращении и его скорость.
Денежное обращение – термин, охватывающий движение денег в разных формах: денежный оборот – непрерывное движение денег в наличной и безналичной форме в сфере обращения и платежа; движение денег в наличной форме – налично-денежное обращение.
В наличном обороте используются банкноты (банковские билеты) и монеты. В безналичном задействованы банковские депозиты (вклады).
Расчеты ведутся с помощью кредитных орудий обращения: банкнот, векселей, чеков, платежных поручений, платежных требований и платежных (пластиковых) карточек.
Контроль над денежным оборотом и его регулирование осуществляет Банк России посредством проводимой им денежно-кредитной политики – системы государственных мер по управлению денежной массой, находящейся в обращении.
Денежная масса – количество кредитных средств в обращении.
Объем всей денежной массы – это совокупный денежный агрегат, который характеризуется различными показателями денежной массы. В разных странах рассчитывают от одного до пяти показателей. Банк России в настоящее время публикует следующие показатели: денежная база в широком определении и денежная масса в национальном определении – агрегат М2. При построении этих агрегатов он использует и другие промежуточные агрегаты. Каждая поВперед величина возрастает на предыдущую величину. Прирост денежной базы и денежной массы (М2) отражается на сайте Банка России на постоянной основе[5].
Денежная база (ДБ) в узком смысле включает сумму наличных денег в обращении (МО) и обязательных резервов ЦБ РФ. В широком смысле ДБ, или показатель резервных денег, включает также остатки средств коммерческой организации (КО) на корреспондентских счетах и депозиты в ЦБ РФ, а также облигации Банка России у КО (оцененные по рыночной стоимости). ДБ представляет собой денежные обязательства государства (предложение денег с его стороны).
М1 = ДБ + средства на текущих и прочих счетах до востребования;
М2 = наличные деньги вне банковской системы (МО) + остатки безналичных средств на счетах в КО[6].
В табл. 1.1 показана динамика денежной базы в широком определении и денежной массы в национальном определении.
С 2013 г. в расчет введен показатель широкой денежной массы – М2Х, включающий показатель М2 + депозиты в иностранной валюте.
Таблица 1.1
Динамика денежной базы и денежной массы
|
Показатель |
01.01.1998 |
01.01.2007 |
01.01.2009 |
01.01.2010 |
01.07.2013 |
|
Денежная база (млрд руб.) |
195,9 |
4122,4 |
5578,7 |
6467,3 |
9063,0 |
|
Денежная масса – М2 |
374,1 |
8970,7 |
12975,9 |
15267,6 |
28506,1 |
Количество денежных знаков, необходимых для обращения, традиционно определяется законом денежного обращения. В настоящее время показателем уровня денег считается коэффициент монетизации, который равен отношению денежной массы к ВВП:
Обратный коэффициенту монетизации показатель отношения ВВП к денежной массе характеризует скорость обращения денег. В современных условиях он не имеет точного выражения в силу сложности расчетов, но его динамика служит ориентиром ускорения или замедления скорости денежного обращения, что имеет большое значение для выработки денежно-кредитной политики центральных банков и принятия управленческих решений на уровне отдельных кредитных организаций.
Широко используемая в учебной литературе известная формула американского экономиста Ирвинга Фишера (MV = PQ – уравнение обмена, где MV – произведение величины денежной массы на скорость обращения денег равно произведению уровня цен (Р) на реальный национальный продукт (Q))[7] в настоящее время многими специалистами считается устаревшей в силу абстрагирования от ряда существенных факторов, влияющих на денежное обращение[8].
В современных условиях движение денег не происходит стихийно, оно определенным образом организовано в рамках сложившейся в каждой стране денежной системы, институциональными элементами которой являются центральный банк и другие кредитные организации, эмитирующие безналичные деньги.
Виды и функции денег находятся в состоянии эволюции, о чем свидетельствуют научные дискуссии, периодически возникающие в рамках теории денег. В связи с этим место и роль банков в системе денежного обращения постоянно меняется. Так, в конце XX в. возник термин "электронные деньги"; в понятие "денежная масса" некоторые экономисты стали включать высоколиквидные ценные бумаги; изменились представления о понятии "платежный оборот" и его соотношении с денежным оборотом (подробнее на этом вопросе остановимся в гл. 6 учебника).
Денежные отношения на практике осуществляются в трех сферах: бюджетной, налоговой и кредитной. Специфика кредитной сферы состоит в следующем:
• движение временно свободных денежных средств на возвратной основе;
• возрастание денежной стоимости в процессе движения за счет платности ссужаемых денег:
где ДД – приращение суммы денег, находящихся в обращении.
По сути, это денежное выражение стоимости или цены кредита. Как известно, в системе кредитных отношений ценой кредита является ссудный процент (в отличие от бюджетной и налоговой сферы это обусловливает рыночный характер кредитных отношений).