Сущность и формы кредита. Структура современной кредитной системы. Денежно-кредитная политика.
Денежная система - форма организации денежного обращения в каждой стране. К важнейшим компонентам денежной системы относятся:
1. Национальная денежная единица, в которой выражаются цены товаров и услуг.
2. Система кредитных и бумажных денег, разменных монет, являющихся законными платежными средствами в наличном обороте.
3. Система эмиссий денег, т.е. законодательно закрепленный порядок выпуска денег в обращение.
4. Государственные органы, ведающие вопросами регулирования денежного обращения.
Выделяют два основных типа систем денежного обращения:
1. Система обращения металлических денег, когда в обращении находятся полноценные золотые или серебряные монеты, которые выполняют все функции денег, а кредитные деньги могут свободно обмениваться на денежный металл.
2. Система обращения кредитных и бумажных денег, которые не могут быть обменены на золото, а само золото вытеснено из обращения.
Система обращения металлических денег делится на биметаллизм и монометаллизм. Биметаллизм базируется на использовании в качестве денег двух металлов - золота и серебра. При монометаллизме в качестве денежного материала используется лишь один металл золото.
Известны три разновидности монометаллизма:
1. Золотомонетный стандарт, который характеризуется обращением золотых монет и свободным обменом бумажных и кредитных денег на золото.
2. Золотослитковый стандарт, который предусматривал возможность обмена знаков стоимости на золото только лишь по предъявлению суммы, соответствующей цене стандартного слитка золота.
3. Золотодевизный стандарт, когда банкноты было разрешено менять на иностранную валюту (девизы), разменную на золото.
Мировой экономический кризис 1929-33 гг. положил конец эпохе монометаллизма. Начинает формироваться система неразменных кредитных денег. Ее отличительные черты:
1) господствующее положение кредитных денег;
2) демонетаризация золота, то есть уход его из обращения;
3) отказ от обмена банкнот на золото и отмена их золотого содержания;
4) усиление эмиссии денег в целях кредитования частного предпринимательства и государства;
5) значительное расширение безналичного оборота;
6) государственное регулирование денежного обращения.
Преобразования денежной системы с целью упорядочения и укрепления денежного обращения называются денежными реформами. Различают несколько ВРЭДОВ денежных реформ в зависимости от их целей;
а) образование новой денежной системы;
б)частичное преобразование денежной системы: порядка эмиссии, наименования денежной единицы;
в) стабилизация денежного обращения.
Методы стабилизации:
1. Нулификация денег - объявление государством обесцененных бумажных денег недействительными.
2. Деноминация - укрупнение денежной единицы страны и обмен по установленному соотношению старых денежных знаков на новые.
3. Девальвация - снижение курса национальной валюты по отношению к иностранным валютам или международным счетным денежным единицам.
4. Ревальвация - повышение курса национальной валюты по отношению к иностранной.
Денежная масса - это совокупность наличных и безналичных покупательских и платежных средств, обеспечивающих обращение товаров и услуг в народном хозяйстве, которыми располагают частные лица, предприятия, объединения, организации я государство. В структуре денежной массы выделяется активная часть, к которой относятся денежные средства, реально обслуживающие хозяйственный оборот, и пассивная часть, включающая денежные накопления, остатки на счетах, которые потенциально могут служить расчетными средствами.
Под предложением денег понимают денежную массу в обращении, то есть совокупность платежных средств, обращающихся в стране в данный момент.
Для характеристики денежного предложения применяются различные обобщающие показатели, или так называемые денежные агрегаты:
M1 - это наличные деньги и деньги на счетах "до востребования" в банках;
М2 - это M1 + деньги на срочных и сберегательных счетах в коммерческих банках, депозиты в специализированных финансовых институтах;
М3 - это М2 + крупные срочные вклады;
Агрегат М1 называют собственно деньгами. Это самая ликвидная часть денежной массы. Все другие агрегаты называют "квази-деньгами", или "почти деньгами".
Основополагающей целью денежно-кредитной политики является помощь экономике в достижении общего уровня производства, характеризующегося полной занятостью и стабильностью цен. Денежно-кредитная политика состоит в изменении денежного предложения с целью стабилизации совокупного объема производства (стабильный рост), занятости и уровня цен.
Нерегулируемая деятельность коммерческих банков может привести к циклическим колебаниям деловой активности, т.е. в периоды инфляции им выгодно увеличивать денежное предложение, а в период депрессии - уменьшать, усугубляя тем самым кризис. Поэтому необходима взвешенная государственная политика регулирования денежного обращения. Эту роль главного координирующего и регулирующего органа всей денежной системы страны выполняет центральный (эмиссионный) банк.
Главная задача кредитно-денежной политики центрального банка - поддержание стабильной покупательной силы национальной валюты и обеспечение эластичной системы платежей и расчетов. В то же время политика центрального банка является одной из важнейших частей регулирования всей экономики государства. Во второй половине XX века сложился "магический четырехугольник" целей регулирования экономики: обеспечение стабильных темпов экономического роста, стабильной национальной валюты, занятости и равновесия платежного баланса. В последние годы к ним добавилась задача достижения экологического равновесия.