Основные критерии классификации банковских рисков

1. Объект риска – капитал, обязательство;

2. Тип капитала – кредит, прямые инвестиции;

3. География – риск России, риск Франции;

4. Природа событий – политические, экономические, социальные и др.;

5. Тип заемщика (иными словами, имеется в виду риск кредитования нации) – суверенный риск, правительственный риск, риск конкретной фирмы, частного лица и др.;

6. Действия заемщика – отказ от уплаты, невыполнение обязательств, пересмотр договора;

7. Учет внешних рисков – определяется степень риска, которая может быть высокой, средней, низкой.

 

5. Управление банковскими рисками

К основным методам управления рисками можно отнести:

1. Использование принципа взвешивания рисков;

2. Учет внешних рисков (отраслевого, регионального, страхового);

3. Проведение систематического анализа финансового клиента банка, его платежеспособности и кредитоспособности;

4. Внедрение политики диверсификации, т.е. широкого перераспределения кредитов в мелких суммах, предоставляемых большому количеству клиентов, при этом общий объем операций банка должен сохраняться;

5. Предоставление кредитов только на консорциальной основе, т.е. риски разделяют на базе межбанковских соглашений;

6. Использование плавающих процентных ставок;

7. Применение депозитных сертификатов;

8. Расширение практики переучетных операций банка;

9. Введение залогового права;

10. Страхование кредитов и займов;

11. Обязательное использование гарантий сделки.

Таким образом, эти методы управления рисками позволяют банкам не подвергать себя опасности. Оптимальным амортизатором кредитного риска может служить резервный фонд, который создается в коммерческих банках для компенсации убытков по списанным кредитам. Все банки осуществляют отчисления в резервный фонд по нормативам, согласованным собранием пайщиков (учредителей) и в соответствии с указаниями центрального банка. Источником перечислений в этот фонд служит прибыль после всех вычетов. А для вновь создающихся банков вопросы, связанные с отчислениями в резервный фонд, решаются обособленно, но размер отчислений не должен превышать 30% от балансовой прибыли.

Наиболее надежным способом защиты от возникающих рисков является страхование, которое способно покрыть основные категории рисков, а именно политические, экономические. По своей сути страхование кредитов позволяет уменьшить или вовсе устранить кредитный риск.

Объектами страхования служат:

¯ Коммерческие кредиты, предоставляемые поставщиком покупателю;

¯ Банковские ссуды поставщику или покупателю;

¯ Обязательства и гарантии по кредиту;

¯ Долгосрочные инвестиции и др.

Защита прав и интересов продавца либо банка – кредитора заключается в том, что в случае неплатежеспособности должника или неоплата долга вовремя, погашение задолженности по кредиту берет на себя страховая служба.

В международной практике страхование возникло в середине 19 века в связи с экономическими кризисами, а в России – в конце 90-х годов 20 века.

Страхование – это добровольное мероприятие, которое может осуществляться в следующих формах:

1. Страхование ответственности заемщиков за непогашение кредитов – страхователем является заемщик, объект страхования – ответственность перед банком, который выдал кредит, ответственность за полное и своевременное погашение кредита.

2. Страхование риска непогашения ответственности – страхователем является банк, объектом страхования – ответственность всех или отдельных заемщиков за своевременное и полное погашение кредитов.

Заключается договор страхования – страхователь предоставляет страховщику пакет документов. При этом основная цель – это предоставление документации, определение степени страхового риска, а затем определение на ее базе величины страховой премии.

Особо важными моментами страховой сделки выступают:

ü Размер ответственности, принимаемой страховщиком;

ü Непосредственно выявление страхового случая;

ü Порядок возмещения кредита;

ü Размер страхового тарифа и премии.

 

6. Анализ банковских рисков

Довольно актуальной проблемой отечественных банков является осуществление процесса управления кредитным риском. Данная процедура базируется на балансовых данных и показателях кредитного портфеля. При этом группировка кредитов в рисковые классы, разработка способов их минимизации, а также защиты от банковских интересов значительно уменьшают кредитный риск. Например, группировка кредитов по рисковым классам в «Кристаллобанке» позволяет сделать вывод, что почти 1/5 всех кредитных вложений банков находится в зоне повышенного либо предельного риска.

По существу, банки – являются единственными владельцами информации о своем финансовом состоянии и платежеспособности заемщика. Следовательно, разработка оценки риска для отдельного банка или заемщика либо группы заемщиков, предприятий, отрасли, республики, страны и предоставление такой информации по первому требованию клиента должны занять первостепенное место в посреднических операциях коммерческих банков.

Так как банки в обязательном порядке оценивают свою платежеспособность и клиента тоже, то затраты по составлению методики и на определение тем самым размеров внутренних и внешних коммерческих рисков своих клиентов им обойдутся гораздо дешевле, чем соответствующие затраты специализирующихся на данной процедуре определенных фирм. Такая деятельность обеспечит банкам наибольший успех в конкурентной борьбе со специализированными компаниями. В результате этот не мало важный источник получения прибыли и гарантии ее устойчивости в сложных условиях хозяйствования.

 


Лекция 6. Инвестиционные банки.

План лекции:

1. Инвестиционные банки 1 типа

2. Пассивные и активные операции инвестиционных банков 1 типа

3. Инвестиционные банки 2 типа

4. Пассивные и активные операции инвестиционных банков 2 типа

5. Перспективы развития инвестиционных банков в России

 

1. Инвестиционные банки 1 типа

В современной кредитной структуре большое развитие получили инвестиционные банки. Их основная задача – мобилизация долгосрочного ссудного капитала и предоставление его заемщикам путем выпуска и размещения ценных бумаг.

В настоящее время существует два типа инвестиционных банков. При этом инвестиционные банки 1 типа занимаются торговлей и размещением ценных бумаг, а инвестиционные банки 2 типа осуществляют операции, связанные с долгосрочным кредитованием.

Инвестиционные банки 1 типа образовались в виде ООО, ТОО. Активное развитие этих банков началось в середине 19 века.

Возникновение инвестиционных банков связано в основном с размещением государственных ценных бумаг. При этом инвестиционные банки 1 типа выступают в роли учредителей, организаторов эмиссии ценных бумаг, а также гарантов, выступающих на комиссионных началах, т.е. по поручению государства (корпораций), нуждающихся в долгосрочном вложениях.

Инвестиционные банки берут на себя следующие функции: определение размера необходимых вложений, условий и срока эмиссии ценных бумаг, выбор типа актива и т.д.

Учреждения в виде инвестиционных банков гарантируют покупку выпущенных ценных бумаг, приобретая и продавая их за свой счет или образуют в этих целях банковские синдикаты. При этом покупателями акций и облигаций предоставляются ссуды в определенном размере. Хотя доля инвестиционных банков в активах кредитной системы не велика, но они, благодаря своей информированности, играют важную роль в экономике.

Размещая ценные бумаги, эти банки служат посредниками для получения денежных средств промышленными, сельскохозяйственными, торговыми и другими предприятиями. Также эти банки выполняют функции, связанные с привлечением капитала и обслуживания рынка ценных бумаг.

Специфика деятельности инвестиционных банков 1 типа

1. Занимаются вторичным размещением акций, облигаций;

2. Выступают посредниками при размещении международных ценных бумаг (евроакции, еврооблигации), данная операция осуществляется на рынке евровалют;

3. Консультирование корпораций по вопросам бухгалтерского учета и отчетности, инвестиционной стратегии и др.

Сейчас инвестиционные банки 1 типа представляют собой мощные кредитно-финансовые институты, без которых практически не возможно продать ценные бумаги. А без их посредничества многие компании могли получить долгосрочные денежные средства.

В отличие от других банков инвестиционные банки 1 типа не осуществляют прием депозитов, а если это происходит, то на довольно ограниченном уровне. А перед размещением ценных бумаг инвестиционные банки в обязательном порядке анализируют деятельность эмитента, привлекая для этого квалифицированных юристов. Во многих случаях руководители инвестиционных банков входят в советы директоров крупных корпораций и, следовательно, консультируют их по различным вопросам.

За свои посреднические операции с ценными бумагами инвестиционные банки 1 типа получают комиссионные в виде разницы между ценой, уплачиваемой инвестором, и выручкой, полученной компанией – эмитентом. В США – это примерно 0,5 – 20%, в России – 0,5 – 15% комиссионных.

Однако лишь комиссионными прибылями деятельность банка не ограничивается, т.е. доходы дополняются «скрытыми» прибылями, поскольку существует более широкий разрыв между выручкой корпорации от продаж ценных бумаг и ценой, по которой они продаются инвесторами. Действуют инвестиционные банки 1 типа на первичном рынке ценных бумаг.

Для инвестиционных банков большое значение имеет не величина учредительской прибыли, а зависимость от них эмитентов, размещающих свои ценные бумаг. За свою учредительскую деятельность банки получают не только наличные деньги, но и пакеты ценных бумаг.

Организационной формой инвестиционных банков является партнерство, т.е. капитал банка образуется за счет взносов небольшого количества участников. При этом каждый осуществляет бизнес от имени банка и получает ту долю прибыли, которая определена общим соглашением участников.

 

2. Пассивные и активные операции инвестиционных банков 1 типа

В связи с тем, что инвестиционные банки работают на рынке ценных бумаг (первичный, вторичный, уличный), то это сказывается на активных и пассивных операциях.

Пассивные операции складываются из:

ü Собственного капитала в виде взносов партнеров;

ü Акционерного капитала;

ü Резервного фонда;

ü Нераспределенной прибыли;

ü Кредитов коммерческих банков;

ü И другого имущества.

Активные операции включают:

ü Доходы от посреднической деятельности по размещению ценных бумаг и консультирования;

ü Операции с государственными ценными бумагами;

ü Работа с частными ценными бумагами, недвижимостью и др.

 

3. Инвестиционные банки 2 типа

Главными отличиями между инвестиционными банками 1 и 2 типа являются:

û Организационная структура;

û Выполняемые функции;

û Особенности и специфика отдельных операций.

Такой банк может базироваться на акционерной основе, смешанной формы собственности, т.е. с участием государства и чисто государственной собственности.

Главная функция инвестиционного банка 2 типа состоит в среднесрочном и долгосрочном кредитовании различных отраслей хозяйства. Инвестиционные банки 2 типа сыграли большую роль в восстановлении экономики, но в промышленно развитых странах. У нас же они находятся в стадии развития.

Особенность деятельности банков заключается в том, что операции среднесрочного и долгосрочного кредитования связаны с определенным риском. Поэтому они вынуждены и сами прибегать к кредитам у крупных коммерческих банков. Деятельность этих банков развития не получила.

 

4. Пассивные и активные операции инвестиционных банков 2 типа

Пассивные и активные операции формируются от характера деятельности банков, которые зачастую связана (помимо среднесрочного и долгосрочного кредитования) с инвестированием целевых проектов, как частных, так и государственных.

Пассивные операции составляют:

û Акционерный капитал;

û Резервный фонд;

û Привлечение депозитов;

û Кредиты и т.д.

Активные операции включают:

û Кассовую наличность;

û Среднесрочное и долгосрочное кредитование;

û Вложения в государственные и частные ценные бумаги, недвижимость и др.

При этом большую часть пассивов составляют депозиты физических и юридических лиц, а также привлекаемые кредиты, которые в основном предоставляют коммерческие банки инвестиционным. На их долю приходится 30 – 50%. Поэтому в последнее время инвестиционные банки 2 типа стараются расширить депозитные операции, чтобы как-то уменьшить свою зависимость от других банков.

На долю активных операций приходится 50 – 80%, а остальная часть – это вложения в ценные бумаги. При этом инвестиции в государственные ценные бумаги связаны с обязательным требованием ценных бумаг, а также вызваны необходимостью поддержки оптимальной ликвидности. Именно с этой целью банки в последнее время активизировали вложения в ценные бумаги, а также расширили круг финансовых услуг клиентам: выкуп требований у поставщиков, трастовые услуги, форфейтинг и др.