МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РФ

ФГБОУ ВО

ВОРОНЕЖСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ

УНИВЕРСИТЕТ ИНЖЕНЕРНЫХ ТЕХНОЛОГИЙ»

КАФЕДРА ЭКОНОМИЧЕСКОЙ БЕЗОПАСНОСТИ И ФИНАНСОВОГО МОНИТОРИНГА

 

 

Анализ финансовой отчетности

 

 

Учебное пособие

Для обучающихся по направлению

380301 - «Экономика»

 

 

ВОРОНЕЖ

УДК 658.012.4(071.1)

 

Анализ финансовой отчетности [Электронный ресурс] : учебное пособие для обучающихся по направлению 38.03.01 - «Экономика» / Воронеж. гос. ун-т инж. технол.; сост. Ю. Н. Дуванова, Е. А. Резникова, Е. Ю. Колесникова – Воронеж : ВГУИТ, 2016. – 112 с. – [ЭИ]

 

Учебное пособие разработано в соответствии с требованиями ФГОС ВО подготовки выпускников по направлению 38.03.01 - «Экономика». Предназначено для закрепления теоретических знаний дисциплины «Анализ финансовой отчетности».

 

 

Составители: доценты Ю.Н. ДУВАНОВА,

Е. А. РЕЗНИКОВА, Е. Ю. КОЛЕСНИКОВА

 

Научный редактор профессор А. И. ХОРЕВ

 

Рекомендуется к размещению

В ЭОС и ЭБ ВГУИТ

 

 

©Дуванова Ю.Н.,

Резникова Е. А.,

Колесникова Е. Ю., 2016

© ФГБОУ ВО

«Воронеж.гос. ун-т

инж. технол.», 2016

ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА

ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ

 

1 Цель и задачи анализа финансовой отчетности.

Объекты и субъекты анализа

Анализ финансовой отчетности - это процесс, при помощи которого оценивается прошлое и текущее финансовое поло­жение и результаты деятельности организации. Однако при этом главной целью является оценка финансово-хозяйственной деятельности исследуемой организации относительно будущих условий существования.

Финансовый анализ может:

использоваться для вы­явления проблем управления производственно-коммерческой де­ятельностью;

служить для оценки деятельности руководства орга­низации;

быть использован для выбора направлений инвестиро­вания капитала;

выступать в качестве инструмента про­гнозирования отдельных показателей и финансовой деятельнос­ти в целом.

Целью анализа финансовой отчетности является получение ключевых параметров, дающих объективную и наиболее точную картину финансового состоя­ния и финансовых результатов деятельности предприятия.

Финансовый анализ решает следующие задачи:

оценивает структуру имущества организации и источни­ков его формирования;

выявляет степень сбалансированности между движением материальных и финансовых ресурсов;

оценивает структуру и потоки собственного и заемного капитала в процессе экономического кругооборота, нацелен­ного на извлечение максимальной или оптимальной прибыли, повышение финансовой устойчивости, обеспечение платеже­способности и т.п.;

оценивает правильное использование денежных средств для поддержания эффективной структуры капитала;

оценивает влияние факторов на финансовые резуль­таты деятельности и эффективность использования активов организации;

осуществляет контроль за движением финансовых пото­ков организации, соблюдением норм и нормативов расходова­ния финансовых и материальных ресурсов, целесообразностью осуществления затрат.

В зависи­мости от поставленных задач объектами анализа финансовой отчет­ности могут быть:

финансовое состояние организации;

финан­совые результаты деятельности организации;

деловая активность организации и т.д.

Субъектом анализа является аналитик - работник, занимающийся ана­литической деятельностью и подготавливающий аналитические отче­ты (записки) для руководства.

Финансовый анализ является базой, на ко­торой строится разработка экономической стратегии предприя­тия.

Финансовая (бухгалтерская) отчетность является информаци­онной базой финансового анализа, потому что в классическом понимании финансовый анализ - это анализ данных финансовой отчетности.

 

2 Понятие и состав финансовой отчетности. Пользователи отчетности

Бухгалтерская отчетность - единая система данных об иму­щественном и финансовом положении организации и о резуль­татах ее хозяйственной деятельности, составляемая на основе данных финансового учета с целью предоставления внешним и внутренним пользователям обобщенной информации о финан­совом положении организации в форме, удобной и понятной для принятия этими пользователями определенных деловых ре­шений.

Годовая финансовая (бухгалтерская) от­четность включает следующие формы:

Бухгалтерский баланс;

Отчет о финансовых результатах;

Отчет об изменениях капитала;

Отчет о движении денежных средств;

Пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах;

Отчет о целевом использовании средств;

пояснительную записку к годовому бухгалтерскому отчету;

итоговую часть аудиторского заключения.

Пользователь бухгалтерской отчетности - юридическое или физическое лицо, заинтересованное в информации об органи­зации:

1 Внешние пользователи отчетности:

1) непосредственно заинтересованные в деятельности организации:

-государство, прежде всего, в лице налоговых органов;

-существующие и потенциальные кредиторы;

-поставщики и покупатели;

-существующие и потенциальные собственники средств организации;

-внешние работники.

2) опосредованно заинтересованные в деятельности организации - это те, кто непосредственно не заинтересован в деятель­ности организации, однако изучение отчетности им необходи­мо для того, чтобы защитить интересы первой группы пользо­вателей отчетности:

-аудиторские службы;

-консультанты по финансовым вопросам;

-биржи ценных бумаг;

-законодательные органы;

-юристы;

-пресса и информационные агентства;

-государственные организации по статистике;

-профсоюзы.

2 Внутренние пользователи отчетности:

-высшее руководство организации;

-управляющие соответствующих уровней.

 

3 Последовательность анализа финансовой отчетности

Методика анализа финансовой отчетности организации состоит из трех взаимосвязанных блоков:

анализа финансового положения и деловой активности;

анализа финансовых результатов деятельности;

оценки возможных перспектив развития организации.

В ходе анализа показателей финансовой отчетности используются следующие методы:

1) временной анализ - сравнение показателей отчетного периода с предыдущим;

2) структурный анализ - выявление влияния отдельных показателей финансовой отчетности на результат в целом;

3) анализ относительных показателей - расчет отношений между отдельными позициями отчета, определение взаимосвязей показателей;

4) пространственный анализ:

-внутрихозяйственный анализ по отдельным показателям организации, подразделений, цехов;

-межхозяйственный анализ показателей данной организации в сравнении с показателями конкурентов;

5) факторный анализ - анализ влияния отдельных факторов и причин на результаты показателей с помощью различных приемов исследования.

Результаты анализа финансовой отчетности оформляются в виде аналитической (пояснительной) записки. Она должна включать следующие разделы:

общие данные по анализируемой организации, отрасли, частью которой она является, экономической среде, в которой она работает;

финансовые и другие данные, используемые при анали­зе, коэффициенты и другие аналитические показатели;

выявление и оценку положительно и отрицательно вли­яющих количественных и качественных факторов по важней­шим направлениям анализа;

оценки и выводы на основании полученных результатов анализа, а также построение прогнозных моделей анализа.

 

 

Тест по разделу:

 

1. К внешним пользователям бухгалтерской отчетности с косвенным финансовым интересом относятся

финансовые органы, органы государственной статистики, аудиторские фирмы

потенциальные инвесторы, банки, поставщики и другие кредиторы

собственники, учредители и высшее руководство организации

администрация организации и персонал

поставщики и покупатели

 

2. Метод финансового анализа, при котором происходит сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов

вертикальный анализ

трендовый анализ

горизонтальный анализ

анализ относительных показателей

факторный анализ

 

3. Прием финансового анализа, который заключается в сравнении каждой позиции отчетности с предыдущим периодом

горизонтальный анализ

вертикальный анализ

трендовый анализ

 

4. Прием финансового анализа, который заключается в определении структуры финансовых показателей, выявлении влияния каждой позиции отчетности на результат в целом

горизонтальный анализ

вертикальный анализ

трендовый анализ

 

5. Прием финансового анализа, который заключается в выявлении влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования

вертикальный анализ

трендовый анализ

факторный анализ

 

6. Анализ финансовых коэффициентов позволяет

дать оценку финансового состояния организации

определить перспективы развития организации

 

7. Данные для внешнего финансового анализа могут быть представлены

только в стоимостном выражении

только в натуральном выражении

только в условных единицах измерения

в любом выражении

 

8. Выберите пропущенный качественный метод финансового анализа: «горизонтальный, факторный, сравнительный, вертикальный, трендовый анализ и метод...»

финансовых показателей

бухгалтерского учета

дескриптивного сравнения

финансовых нормативов

прогнозирования

 

9. Оперативный анализ и планирование деятельности предприятия более характерны для

анализа сравнительного аналитического баланса-нетто

анализа финансовой устойчивости организации

горизонтального анализа

внешнего финансового анализа

внутреннего финансового анализа

 

10. К внутренним пользователям финансового анализа не относится

управленческий персонал

владельцы контрольных пакетов акций

кредиторы

бухгалтеры организации

внутренние аудиторы

 

11. Государственные контролирующие органы относятся к пользователям

внешним непосредственно заинтересованным

внешним опосредованно заинтересованным

внутренним

 

12. В рамках экспресс-анализа обычно выполняется

расчет и анализ производственных показателей, выраженных в натуральных единицах измерения

оценка реальной величины дебиторской задолженности

расчет и анализ основных финансовых показателей

оценка среднемесячных остатков денежных средств

 

13. В зависимости от поставленной задачи объектом анализа финансовой отчетности может быть

аналитик

финансовое состояние организации

финансовые результаты деятельности организации

деловая активность организации

 

14. Субъектом анализа финансовой отчетности является

аналитик

финансовое состояние организации

финансовые результаты деятельности организации

деловая активность организации

 

15. Годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность состоит из форм

бухгалтерский баланс

отчет о финансовых результатах

приложения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах

пояснительная записка к годовому бухгалтерскому отчету

итоговая часть аудиторского заключения

 

16. Методика анализа финансовой отчетности организации состоит из блоков

анализ финансового положения и деловой активности

анализ финансовых результатов деятельности

составление аудиторского заключения

оценка возможных перспектив развития организации

 

17. Результаты анализа финансовой отчетности оформляются в виде

аналитической (пояснительной) записки

аудиторского заключения

бухгалтерской отчетности

 

18. Методика анализа бухгалтерского баланса организации включает

общую оценку структуры активов и их источников

анализ платежеспособности

факторный анализ рентабельности

анализ движения денежных средств

анализ амортизируемого имущества

 

19. Методика анализа отчета о финансовых результатах организации включает

общую оценку структуры активов и их источников

анализ платежеспособности

факторный анализ рентабельности

анализ движения денежных средств

анализ амортизируемого имущества

 

20. Методика анализа приложений к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах организации включает

общую оценку структуры активов и их источников

анализ платежеспособности

факторный анализ рентабельности

анализ движения денежных средств

анализ амортизируемого имущества

 

МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ

 

АНАЛИЗ БУХГАЛТЕРСКОГО БАЛАНСА

 

1 Общая оценка структуры активов и их источников

Из всех форм бухгалтерской отчетности важнейшей яв­ляется бухгалтерский баланс, характеризующий в денеж­ной оценке финансовое положение организации по состоянию на отчетную дату, состояние материальных запасов, расчетов, наличие денежных средств, инвестиций и т.д..

Целью анализа бухгалтерского баланса является изучение и раскрытие информации о финансовом состоянии хозяйствующего субъекта и перспективах его развития, необходимой для принятия решений заинте­ресованными пользователями отчетности.

Данные баланса необходимы собственникам для контроля над вложенным капиталом, руководству организации - при ана­лизе и планировании, банкам и другим кредиторам - для оценки финансовой устойчивости.

Анализ активов, обязательств и капитала организации про­водится по бухгалтерскому балансу с помощью одного из следующих способов:

анализа непосредственно по балансу без предварительно­го изменения состава балансовых статей – тру­доемкий и неэффективный способ, так как слишком большое количе­ство расчетных показателей не позволяет выделить главные тен­денции в финансовом состоянии организации;

формирования уплотненного сравнительного аналитичес­кого баланса путем агрегирования некоторых однородных по со­ставу элементов балансовых статей и до­полнения его показателями структуры и ди­намики – способ характеризует статику и динамику финансового состояния организации; включает по­казатели горизонтального и вертикального анализа;

дополнительной корректировки баланса на индекс инф­ляции с последующим агрегированием статей в необходимых аналитических разрезах.

Непосредственно из аналитического баланса определяют ряд характеристик финансового состояния организации:

общая стоимость активов организации;

стоимость иммобилизованных (т.е. внеоборотных) средств (активов);

стоимость мобильных (оборотных) средств;

стоимость материальных оборотных средств;

величина собственного капитала организации;

величина заемного капитала;

величина собственных средств в обороте (рабочий, функционирующий, чистый оборотный капитал):

 

РК = Текущие активы - Текущие пассивы. (1)

В общих чертах признаками «хорошего» баланса являются:

1) валюта баланса в конце отчетного периода должна уве­личиваться по сравнению с началом периода;

2) темпы прироста оборотных активов должны быть выше, чем темпы прироста внеоборотных активов;

3) собственный капитал организации должен превышать заемный и темпы его роста должны быть выше, чем темпы ро­ста заемного капитала;

4) темпы прироста дебиторской и кредиторской задолжен­ности должны быть примерно одинаковые;

5) доля собственных средств в оборотных активах должна быть более 10%;

6) в балансе должна отсутствовать статья «Непокрытый убыток».

2 Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Анализ ликвидности бухгалтерского баланса заключается в сопоставлении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков их погашения.

На основе сопоставления ликвидных средств и обязательств рассчитываются следующие показатели:

текущая ликвидность - свидетельствует о платежеспособности (+) или неплатежеспособности (-) организации на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени:

 

ТЛ = (А₁+А₂)-(П₁+П₂); (2)

 

перспективная ликвидность - прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей:

 

ПЛ = А_З-П_З. (3)

3 Анализ платежеспособности организации

В ходе анализа платежеспособности организации рассчитываются финансовые коэффициенты платежеспособности.

Таблица 1

Анализ платежеспособности организации

Наименование показателя	Формула	Нормальное ограничение	Экономическое содержание
Общий показатель платежеспособности (L1)	(А1+0,5А2+0,3АЗ)/ (П1+П2+П3)	>1	Показывает общие изменения финансового состояния с точки зрения ликвидности. Используется при выборе наиболее надежного партнера из множества потенциальных на основе отчетности
Коэффициент абсолютной ликвидности (L2)	А1/ Текущие пассивы	0,1-0,7	Показывает, какую часть текущей краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств и приравненных к ним финансовым вложениям. Зависит от отраслевой принадлежности организации
Коэффициент «критической оценки» (L3)	(А1+А2)/ Текущие пассивы	min=0,7-0,8; opt=l	Показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации может быть немедленно погашена за счет денежных средств, средств в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам
Коэффициент текущей ликвидности (L4)	Оборотные активы/ Текущие пассивы	min=1,5; opt=2-3,5	Показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства
Коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5)	АЗ/ Рабочий капитал		Показывает, какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности
Доля оборотных средств в активах (L6)	Оборотные активы/ Валюта баланса	>0,5	Зависит от отраслевой принадлежности организации
Коэффициент обеспеченности собственными средствами (L7)	(П4–А4)/ Оборотные активы	>0,1;	Характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее текущей деятельности

4 Анализ финансовой устойчивости

В ходе анализа финансовой устойчивости организации рассчитываются показатели, приведенные в таблице 2.

Таблица 2

Анализ финансовой устойчивости

Наименование показателя	Формула	Нормальное ограничение	Экономическое содержание
Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага) (U1)	Заемный капитал/ Собственный капитал	1,5	Показывает, сколько заемных средств организация привлекла на 1 р. вложенных в активы собственных средств
Коэффициент обеспеченности собственными источниками фи­нансирования (U2)	(П4–А4)/ Оборотные активы	min=0,1; opt>0,5	Показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счет собственных источников
Коэффициент финансовой независимости (автономии) (U3)	Собственный капитал/ Валюта баланса	0,4-0,6	Показывает удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансирования
Коэффициент финансирования (U4)	Собственный капитал/ Заемный капитал	>0,7; opt=1,5	Показывает, какая часть деятельности финансируется за счет собственных, а какая - за счет заемных средств
Коэффициент финансовой устойчивости (U5)	(П4-П3)/ Валюта баланса	>0,6	Показывает, какая часть активов финансируется за счет устойчивых источников

 

Для того чтобы выполнялось условие платежеспособности, необходимо, чтобы денежные средства и средства в расчетах, а также материальные оборотные активы покрывали краткосрочные пассивы.

На практике следует соблюдать следующее соотношение:

Оборотные активы <2*Собственный капитал – Внеоборотные активы.

 

В ходе анализа достаточности источников финансирования для формирования запасов и затрат определяют трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации, характеризующий финансовое состояние организации.

Для характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько показателей, которые отражают различные виды источников:

1) наличие собственных оборотных средств:

СОС = П₄- А₄;

2) наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов (функционирующий капитал):

КФ = СОС + П_З;

3) общая величина основных источников формирования запасов:

ВИ = КФ + Краткосрочные заемные средства.

Трем показателям наличия источников формирования запасов соответствует три показателя обеспеченности запасов источниками формирования:

1) излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств:

±Ф^С = СОС – Зп;

2) излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов:

±Ф^Т = КФ – Зп;

3) излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов:

±Ф^О = ВИ – Зп.

С помощью этих показателей определяют трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации:

S(Ф) = 1, если Ф>0;

S(Ф) = 0, если Ф<0.

Выделяют 4 типа финансовых ситуаций (табл. 3):

1) абсолютная независимость финансового состояния - встречается крайне редко, представляет собой крайний тип финансовой устойчивости и отвечает следующим условиям:

± Ф^С > 0;

± Ф^Т > 0;

± Ф^О > 0,

т. е. трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации:

S(Ф) = {1, 1, 1};

2) нормальная независимость финансового состояния - гарантирует платежеспособность:

± Ф^С < 0;

± Ф^Т > 0;

±Ф^О > 0,

т. е. S(Ф) = {0, 1, 1};

3) неустойчивое финансовое состояние - сопряженно с нарушением платежеспособности, но при котором все же сохраняется возможность восстановления равновесия путем пополнения источников собственных средств за счет сокращения дебиторской задолженности, ускорения оборачиваемости запасов:

+ Ф^С < 0;

± Ф^Т < 0;

± Ф^О > 0,

т. е. S(Ф) = {0, 0, 1};

4) кризисное финансовое состояние - организация полностью зависит от заемных источников финансирования. Собствен­ного капитала, долго- и краткосрочных заемных средств не хватает для финансирования материальных оборотных средств, т. е. пополнение запасов идет за счет средств, образующихся в результате замедления погашения кредиторской задолженности:

+ Ф^С < 0;

± Ф^Т < 0;

± Ф^О < 0,

т. е. S(Ф) = {0, 0, 0}.

Таблица 3

Сводная таблица трехкомпонентных показателей по типам

финансовых ситуаций

Показатели	Тип финансовой ситуации
абсолютная независимость	нормальная независимость	неустойчивое состояние	кризисное состояние
±ФС	ФС>0	ФС<0	ФС<0	ФС<0
±ФТ	ФТ>0	ФТ>0	ФТ<0	ФТ<0
±ФО	ФО>0	ФО>0	ФО>0	ФО<0
Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации (S(Ф))	{1, 1, 1}	{0, 1, 1}	{0, 0, 1}	{0, 0, 0}

 

Тест по теме:

 

1. Показатель общей ликвидности позволяет определить

достаточность средств организации для погашения долгосрочных обязательств

достаточность средств организации для погашения всех обязательств

достаточность средств организации для погашения краткосрочных обязательств

чистый оборотный капитал организации

коэффициент деловой активности организации

 

2. Система критериев для оценки несостоятельности (неплатежеспособности) организаций включает

коэффициента текущей ликвидности, коэффициента обеспеченности собственными средствами, коэффициента восстановления (утраты) платежеспособности

прибыль на 1 акцию, соотношение рыночной цены акции и прибыли на 1 акцию, соотношение рыночной и балансовой стоимости 1 акции

коэффициент собственности, коэффициент финансовой зависимости, коэффициент защищенности кредиторов

3. Сравнительный аналитический бухгалтерского баланс-нетто формируется путем

объединения ряда статей актива и пассива бухгалтерского баланса и исключения раздела «Убытки»

переноса ряда регулирующих статей из актива в пассив бухгалтерского баланса и объединения других статей бухгалтерского баланса

только объединения ряда статей бухгалтерского баланса

исключения регулирующих статей и объединения ряда других статей бухгалтерского баланса

исключения дублирующих показателей из бухгалтерской отчетности

 

4. Условием нормального функционирования организации является

Оборотные активы > (Долгосрочные пассивы + Краткосрочные пассивы)

Внеоборотные активы + Оборотные активы = Собственный капитал + Долгосрочные пассивы + Краткосрочные пассивы

2*Собственный капитал - Внеоборотные активы > Оборотные активы

 

5. Показателями сравнительного аналитического бухгалтерского баланса-нетто не являются показатели

динамики

структурной динамики

трендового анализа

структуры

 

6. Основным источником информации для анализа величины и структуры активов организации является

бухгалтерский баланс

отчет о финансовых результатах

отчет об изменениях капитала

 

7. Анализ запасов и затрат не включает

анализ динамики запасов и затрат

анализ уровня запасов в днях расхода

анализ степени обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования

анализ структуры запасов и затрат

 

8. Способность организации превращать свои активы в денежные средства - это

ликвидность

деловая активность

платежеспособность

 

9. Оценка возможности необоснованного отвлечения средств из хозяйственного оборота производится при анализе

структуры запасов и затрат организации

соотношения запасов организации и величины внеоборотных активов

динамики запасов и затрат организации

соотношения различных видов запасов и затрат организации

 

10. Наличие у организации денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчета по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения, - это

ликвидность

платежеспособность

платежный излишек

 

11. Недостаток только собственных оборотных средств у организации - это характеристика

абсолютной финансовой устойчивости

нормальной финансовой устойчивости

неустойчивого финансового состояния

кризисного финансового состояния

 

12. Верно ли утверждение: «Источником информации для анализа финансового состояния организации является оперативная отчетность»

верно

неверно

 

13. Соотношение собственных и заемных средств – это

коэффициент автономии

коэффициент финансовой устойчивости

коэффициент финансирования

 

14. Верно ли утверждение: «Между понятием «ликвидность активов» и «ликвидность баланса» существует разница»

верно

не верно

 

15. Бухгалтерский баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место соотношения

А₁>П₁; А₂>П₂; А_З>П_З; А₄<П₄

А₁>П₁; А₂>П₂; А_З>П_З; А₄>П₄

А₁<П₁; А₂<П₂; А_З<П_З; А₄<П₄

А₁<П₁; А₂<П₂; А_З<П_З; А₄>П₄

 

16. Верно ли утверждение: «Ликвидность организации означает ликвидность её бухгалтерского баланса»

верно

не верно

 

17. Критерий, не оказывающий прямого влияния на возникновение состояния банкротства

хроническая нехватка оборотных средств

устойчиво низкое значение величины чистой прибыли

превышение критического уровня просроченной кредиторской задолженности

высокий удельный вес просроченной дебиторской задолженности

устойчиво увеличивающаяся до опасных пределов доля заемных средств в общей сумме источников средств

 

18. Индекс платежеспособности используется для оценки

вероятности банкротства организации в зарубежной практике

степени ликвидности активов организации

платежеспособности организации

вероятности банкротства организации в отечественной практике

 

19. Неспособность должника осуществлять обязательные платежи в бюджет является

одним из признаков несостоятельности (банкротства) организации

единственным признаком несостоятельности (банкротства) организации

основанием для ликвидации или реорганизации организации-должника

 

20. Для признания структуры баланса неудовлетворительной, а организацию - неплатежеспособной, необходимо выполнение условий (К_тл – коэффициент текущей ликвидности, К_осс – коэффициент обеспеченности собственными средствами)

К_тл>2 и К_осс<0,1

К_тл<2 и К_осс>0,1

К_тл>2 и К_осс>0,1

К_тл<2 или К_осс <0,1

 

21. Коэффициент утраты платежеспособности в ближайшие 3 месяца рассчитывается в случае

неудовлетворительной структуры баланса

удовлетворительной структуры баланса

невозможности привлечения внутренней бухгалтерской информации для оценки удовлетворительности структуры баланса организации

 

22. Применение моделей Альтмана в условиях российской экономики

позволяют оценить вероятность банкротства организации

позволяют оценить вероятность банкротства только крупных акционерных организаций

дают представление только о текущем финансовом состоянии организации

не дают реальную оценку вероятности банкротства организации

 

23. Нормативный документ, в котором утверждена система критериев для определения неудовлетворительной структуры баланса неплатежеспособных организаций

Федеральный закон от 08.01.1998 г. № 6-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)»

Постановление Правительства РФ от 20.05.1994 г. № 498 «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий»

Федеральный закон от 23.04.1996 г. № 134 «О реструктуризации организаций»

 

24. Коэффициент текущей ликвидности рассчитывается по формуле

оборотные активы / текущие пассивы

оборотные активы * текущие пассивы

текущие пассивы / оборотные активы

 

25. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами рассчитывается по формуле

оборотные активы / собственные оборотные средства

собственные оборотные средства / оборотные активы

собственные оборотные средства * оборотные активы

 

26. Общую обеспеченность организации оборотными средствами характеризует

коэффициент восстановления платежеспособности

коэффициент текущей ликвидности

коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

 

27. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами характеризует

возможность организации восстановить либо утратить свою платежеспособность в течение определенного периода

общую обеспеченность организации оборотными средствами

долю собственных оборотных средств в общей их сумме

 

28. Коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности рассчитывается по формуле

расчетный коэффициент текущей ликвидности / нормативный коэффициент текущей ликвидности

расчетный коэффициент текущей ликвидности * нормативный коэффициент текущей ликвидности

нормативный коэффициент текущей ликвидности / расчетный коэффициент текущей ликвидности

 

29. Коэффициент текущей ликвидности можно повысить путем

увеличения размера внеоборотных активов

увеличения размера кредитов банка

увеличения размера запасов

 

30. В качестве абсолютных показателей финансовой устойчивости организации используют показатели

прибыли

степени обеспеченности запасов и затрат величиной доходов организации

степени обеспеченности запасов и затрат основными экономически обоснованными источниками их формирования

степени обеспеченности запасов и затрат краткосрочными кредитами банков

31. Собственные оборотные средства (чистый оборотный капитал) организации рассчитывается по формуле

Собственный капитал + Долгосрочные обязательства - Внеоборотные активы

Итог II раздела актива бухгалтерского баланса «Оборотные активы»

Текущие активы - Текущие пассивы

Собственный капитал - Заемный капитал

 

32. Неспособность удовлетворять требования кредиторов по оплате товаров (работ, услуг) в течение 3-х месяцев со дня наступления сроков платежей - это

признак нестабильности финансового состояния организации

основная характеристика несостоятельности (банкротства) организации

характеристика финансового состояния организации при неудовлетворительном значении коэффициента текущей ликвидности

 

33. Критериальное значение коэффициента текущей ликвидности при оценке вероятности банкротства организации по «Методике федерального управления по делам о несостоятельности (банкротстве) предприятий»

0,2

1,2

0,1

 

34. В ходе анализа достаточности источников финансирования для формирования запасов и затрат определяют

трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации

коэффициент финансирования

показатели оборачиваемости запасов

 

35. Для характеристики источников формирования запасов и затрат используются показатели, которые отражают

наличие собственных оборотных средств

наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов

общую величину основных источников формирования запасов

 

36. Отношение собственного капитала к валюте баланса - это

коэффициент финансовой независимости (автономии)

коэффициент финансирования

коэффициент капитализации

 

37. Для проведения анализа кредитоспособности кредитополучателя используется система финансовых показателей, которая включает

коэффициенты ликвидности

коэффициенты обеспеченности собственными средствами

показатели финансовой устойчивости

показатели деловой активности

коэффициенты прибыльности

 

38. Для оценки кредитоспособности путем выбора основных качественных характеристик деятельности кредитополучателя следует учитывать

способность кредитополучателя в процессе реализации проекта генерировать достаточные средства для погашения кредита

деловую репутацию кредитополучателя

достаточность капитала и активов для успешной реализации проекта

наличие обеспечения возврата кредита

экономическое окружение кредитополучателя

 

39. Показатель, характеризующий сколько заемных средств организация привлекла на 1 р. вложенных в активы собственных средств - это

коэффициент капитализации (плечо финансового рычага)

коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования

коэффициент финансирования

40. Показатель, характеризующий удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансирования - это

коэффициент капитализации (плечо финансового рычага)

коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования

коэффициент финансирования

коэффициент финансовой независимости (автономии)