Тема 2. Оборотные средства предприятия

 

Таблица 12. Показатели эффективности использования оборотных средств ОАО «Каменск-Уральский завод по обработке цветных металлов» за 2008 – 2013 годы (тыс.руб.)

№ п/п Показатели Источник информации Темп роста/снижения, 2013 к 2008, %  
 
   
Среднегодовая стоимость оборотных средств(ОС), всего, тыс. руб. для 2008-2010 - Форма №1 стр. 290, для 2011-2013 - Форма №1 стр. 1200 2 086 978 1 563 891 1 477 865 1 663 035 1 757 481 1 817 045 87%  
В том числе:                  
запасы для 2008-2010 - Форма №1 стр.210, для 2011-2013 - Форма №1 стр. 1210 1 309 449 987 051 864 922 807 449 770 936 849 394 65%  
Дебиторская задолженность для 2008-2010 - Форма №1 стр. 240, для 2011-2013 - Форма №1 стр. 1230 522 080 292 159 272 305 317 609 466 740 601 325 115%  
Выручка, тыс. руб. для 2008-2010 - Форма №2, стр. 010; для 2011-2013 - Форма №2 стр. 2110 6 677 428 3 247 508 3 839 569 5 006 699 5 236 063 5 089 068 76%  
Чистая прибыль, тыс. руб. для 2008-2010 - Форма №2, стр. 190; для 2011-2013 - Форма №2 стр. 2400 261 190 -193 311 99 558 71 380 110 390 4 200 2%  
Оборачиваемость, всего, раз стр. 5 / стр. 1 3,20 2,08 2,60 3,01 2,98 2,80 88%  
В том числе:                  
запасы стр. 5 / стр. 3 5,10 3,29 4,44 6,20 6,79 5,99 117%  
Дебиторская задолженность стр. 5 / стр. 4 12,79 11,12 14,10 15,76 11,22 8,46 66%  
Оборачиваемость, всего, дни 360 / стр. 7 112,52 173,36 138,57 119,58 120,83 128,54 114%  
В том числе:                  
запасы 360 / стр. 9 70,60 109,42 81,10 58,06 53,00 60,09 85%  
Дебиторская задолженность 360 / стр. 10 28,15 32,39 25,53 22,84 32,09 42,54 151%  
Рентабельность оборотных средств, всего стр. 6 / стр. 1 0,1252 - 0,0674 0,0429 0,0628 0,0023 2%  

 

Динамика продолжительности одного оборота оборотных средств ОАО «Каменск-Уральский завод по обработке цветных металлов» на протяжении анализируемого периода не содержит в себе четкой тенденции (наблюдается резкий рост продолжительности одного оборота в 2009 году по сравнению с 2008 (с 113 дней до 173 дней), что свидетельствует о дополнительном привлечении оборотных средств, далее (в 2010-2011 гг) - снижение до 120 дней и дальнейшим ростом до 129 дней. В целом на анализируемом интервале времени наблюдается рост продолжительности одного оборота на 14% и соответствующее ему снижение коэффициента оборачиваемости. При этом продолжительность одного оборота запасов снижается, в то время как продолжительность оборота дебиторской задолженности растет, что свидетельствует о наличии у предприятия тенденции к увеличению отсрочки по оплате счетов покупателями, обусловленной опережением темпов роста дебиторской задолженности по сравнению с темпом роста выручки. Темпы роста среднегодовой стоимости запасов ниже темпов роста выручки, что говорит об увеличении эффективности управления запасами и сокращении производственного цикла.

 

Размер дополнительно привлекаемых средств в результате снижения оборачиваемости оборотного капитала:

· в 2013 году по сравнению с 2012:

· в 2012 году по сравнению с 2011:

 

Таблица 13. Структура оборотных средств ОАО «Каменск-Уральский завод по обработке цветных металлов» за 2008 – 2013 годы (тыс.руб.)

№ п/п Виды оборотных средств Источник информации
Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. %
Среднегодовая стоимость оборотных средств (ОС), всего, тыс. руб. для 2008-2010 - Форма №1 стр. 290, для 2011-2013 - Форма №1 стр. 1200 2 086 978 100% 1 563 891 100% 1 477 865 100% 1 663 035 100% 1 757 481 100% 1 817 045 100%
В том числе:                          
запасы для 2008-2010 - Форма №1 стр.210, для 2011-2013 - Форма №1 стр.1210, расшифровка в форме №5, раздел "Наличие и движение запасов" 1 309 449 63% 987 051 63% 864 922 59% 807 449 49% 770 936 44% 849 394 47%
· сырье и материалы Форма №1 стр.211 569 322 27% 396 699 25% 368 425 25% 447 730 27% 456 155 26% 507 879 28%
· незавершенное производство Форма №1 стр.213 218 034 10% 126 315 8% 109 643 7% 116 728 7% 114 968 7% 126 608 7%
· готовая продукция Форма №1 стр.214 502 416 24% 441 392 28% 374 502 25% 239 293 14% 204 080 12% 209 110 12%
· товары отгруженные Форма №1 стр.215 9 218 0% 14 064 1% 6 545 0% 1 819 0% 5 344 0% 5 311 0%
· расходы будущих периодов Форма №1 стр.216 10 459 1% 8 582 1% 5 808 0% 1 880 0% 0% 0%
· прочие запасы и затраты Форма №1 стр.217 - 0%   0%   0%       0%   0%
НДС по приобретенным ценностям для 2008-2010 - Форма №1 стр.220, для 2011-2013 - Форма №1. стр. 1220 30 173 1% 17 040 1% 19 135 1% 26 795 2% 34 983 2% 75 739 4%
дебиторская задолженность форма №5, раздел "Дебиторская и кредиторская задолженность" 522 080 25% 292 159 19% 272 305 18% 317 609 19% 477 958 27% 604 992 33%
· покупатели и заказчики 325 498 16% 176 002 11% 183 183 12% нет данных нет данных 449 996 26% 514 899 28%
· авансы выданные 45 739 2% 41 766 3% 69 485 5% нет данных нет данных 16 947 1% 34 667 2%
· прочая 150 844 7% 74 386 5% 19 638 1% нет данных нет данных 11 016 1% 55 426 3%
финансовые вложения для 2008-2010 - Форма №1 стр.250, для 2011-2013 - Форма №1 стр. 1240 163 901 8% 60 966 4% 101 222 7% 412 281 25% 356 660 20% 155 277 9%
денежные средства для 2008-2010 - Форма №1 стр.260, для 2011-2013 - Форма №1 стр. 1250 14 258 1% 130 883 8% 134 598 9% 17 929 1% 115 513 7% 114 360 6%
прочие оборотные активы для 2008-2010 - Форма №1 стр.270, для 2011-2013 - Форма №1 стр.1260 47 118 2% 75 794 5% 85 683 6% 80 973 5% 12 650 1% 20 952 1%

 

На протяжении анализируемого периода наблюдались следующие тенденции в изменении структуры оборотного капитала ОАО «Каменск-Уральский завод по обработке цветных металлов»:

· снижение доли запасов с 63% (в 2008 году) до 47% (в 2013 году), что послужило причиной увеличения оборачиваемости в конце периода;

· неравномерность в динамике структурных элементов запасов (в структуре запасов некоторое увеличение доли запасов сырья и материалов и снижение доли запасов готовой продукции);

· значительное увеличение доли дебиторской задолженности покупателей и заказчиков (с 16% до 28%), что послужило причиной снижения оборачиваемости;

· в течение 2008-2013 годов доля финансовых вложений осталась практически без изменений (8-9%) со значительным краткосрочным ростом 2011-2012 годах (до 20-25%), что возможно связано с размещением краткосрочного депозита в указанном интервале;

· доля свободных денежных средств на расчетом счете предприятия выросла с 1% до 6%, что говорит о в некоторой степени неэффективном управлении денежными средствами и, с другой стороны, о резервировании целевых денежных средств на расчетом счете для оперативной оплаты текущих счетов.

 

Рисунок 2. Структура оборотных средств (по укрупненным элементам) ОАО «Каменск-Уральский завод по обработке цветных металлов» за 2013 год