Экономическая характеристика собственного капитала.

Источники формирования финансовых ресурсов.

Вывод: 26 100 рублей.

Таким образом источником формирования ресурсов предприятия преобладают заемные средства. Причем в динамике наблюдается увеличение доли заемных средств. В составе заемных средств основной удельный вес занимают краткосрочные займы и кредиты, что характеризует крайнюю финансовую неустойчивое финансовое положение. Предприятие полностью зависит от врешних зависимостей.

В активе предприятия наибольший удельный вес занимают оборотные активы. Т.е. мобильные средства. Однако в составе оборотных активов наибольший удельный вес занимает дебиторская задолженность. Что является отрицательной характеристикой. В динамике сумма задолженности растет, т.е. растет сумма неуплаты со стороны населения.

Источники формирования финансовых ресурсов.

По своему происхождению финансовые ресурсы делятся на собственные и заемные. Собственные финансовые ресурсы формируются как за счет внутренних, так и за счет внешних источников.

Внутренние источники формирования собственных средств: основное место принадлежит прибыли, остающейся в распоряжении предприятия как нераспределенная прибыль (строка 1370); второй источник – созданные резервы за счет чистой прибыли; переоценка основных средств, т.е. прирост стоимости имущества за счет переоценки.

Внешним источником формирования финансовых ресурсов является:

1)дополнительная эмиссия, которая увеличивает акционерный капитал, либо дополнительные взносы учредителей в уставной фонд,

2)безвозмездная финансовая помощь, в частности бюджетные ассигнования на возвратной основе, как правило для финансирования государственных заказов

3)финансирование отдельных социально-значимых государственных программ.

4)Безвозмездно передаваемые материальные и нематериальные активы.

5)Эмиссионный доход

6) Заемные средства

Заемные источники:

1) Долгосрочные и краткосрочные кредиты банков

2) Средства от выпуска и размещения ценных бумаг, в том числе облигаций, векселей

3) Заемные средства других предприятий и организаций в составе кредиторской задолженности, в том числе отгрузка товара поставщиками с рассрочкой платежа

4) Бюджетные ассигнования на возвратной основе. Кроме того краткосрочными источниками финансирования оборотных активов, либо деятельности предприятия является начисления по налогам и по заработной плате

Привлеченные заемные средства связаны с дополнительными расходами в виде уплаты процентов за пользование кредитом. Поэтому очень важным моментом является определение целесообразности привлечения заемных средств. Отсюда, при определении кредитной политики необходимо учесть что рентабельность основной деятельности предприятия должна быть выше чем расходы по уплате процентов.

Капитал организации и его классификации.

Капитал – это значительная часть финансовых ресурсов, инвестируемые в производство с целью получения прибыли. Капитал является главной экономической базов создания и развития предприятия.

Капитал классифицируется по разным признакам.

По принадлежности различают: собственный и заемный капитал.

По направлению использования различают: оборотные и внеоборотные активы.

Экономическая характеристика собственного капитала.

Собственный капитал характеризует общую стоимость средств предприятия, принадлежащих ей на праве собственности.

В составе собственного капитала учитываются: уставной, добавочный, резервный капитал, нераспределенная прибыль и прочие резервы.

Уставной капитал определяет минимальный размер имущества предприятия, гарантирующего интересы его кредиторов. Уставной капитал является основным источником собственным средств, его размер фиксируется в уставе предприятия. Подлежит регистрации в установленном порядке. Минимальный размер определяется МРОТ.

В настоящее время для ОАО и для предприятий с иностранными инвестициями размер УК равен 1000 кратной сумме МРОТ. При этом за основу берется 100 рублей.

Для остальных организационно-правовых форм в 100-кратной сумме.

Добавочный капитал включает в себя:

1) сумму для оценки основных средств и объектов капитального строительства.

2) Безвозмездно полученные предприятием ценности.

3) Эмиссионный доход акционерного общества.

4) Сумму нераспределенной прибыли текущего года до ее утверждения аудиторской проверкой

Резервный капитал образуется за счет отчисления от чистой прибыли в размере определенным уставом, но согласно законодательству его размер должен составлять не менее 15% уставного капитала.

Ежегодно в данный резервный фонд должен осуществляться не менее 5% от чистой прибыли до тех пор, пока его размер не достигнет установленного уставом размера.

Резервный капитал создается для покрытия возможных убытков предприятия, а также для погашения облигаций эмитированных предприятием и выкупа собственных акций.