Японская парадигма "летящих гусей" и макроэкономическая теория прямых инвестиций

Известный японский экономист Киёси Кодзима (1915—2008) разработал макроэкономическую теорию прямых инвестиций, опираясь на неоклассическую теорию международной торговли и движения факторов производства в трактовке Хекшера — Олина, концепцию "летящей стаи диких гусей", опыт экспорториентированного развития Японии и других азиатских стран ^[1].

Концепция (парадигма) "летящих гусей" была разработана в 1930-е гг. японским экономистом К. Акамацу (1896—1974) для страны с догоняющим типом развития при ее переходе к индустриальной стадии. Автор исследовал развитие текстильной промышленности Японии: импорт/производство/экспорт тканей, а также импорт и импортозамещающее производство текстильного оборудования с начала промышленной революции в конце XIX в. и последующие десятилетия.

К. Акамацу выделил три фазы развития:

1) импорт готовой продукции текстильной промышленности (тканей);

2) импортозамещающее производство тканей на базе импортного оборудования;

3) экспорт тканей, импортозамещающее производство текстильного оборудования.

Вперед фаза развития — вывоз капитала и создание зарубежного производства — была разработана К. Кодзимой, другими учеными и практиками. Концепция "летящих гусей" как базовая азиатская модель развития послужила теоретической основой экспорториентированного развития Японии, НИС ЮВА-4, стран АСЕАН, Китая, доказав свою эффективность в развитии международной торговли и углублении международного разделения труда.

К. Кодзима на основе вывоза прямых иностранных инвестиций (ПИИ) из развитых стран в развивающиеся страны доказал, что ПИИ могут оказывать различное воздействие на разделение труда и развитие торговли между партнерами в зависимости от того, какими компаниями и в какие отрасли осуществляется вывоз прямых иностранных инвестиций. Кодзима разделил прямые иностранные инвестиции на две группы — торгово- направленные и антиторгово-направленные.

К группе торгово-направленных были отнесены ПИИ в основном в добывающие и трудоемкие отрасли, где развивающиеся страны обладают сравнительными преимуществами. Во вторую группу он включил ПИИ, связанные с захватом зарубежных рынков новых товаров, интернационализацией производственных процессов и маркетинга. Кодзима утверждает, что японские компании осуществляют в основном торгово-направленные ПИИ, а американские компании — антиторгово-направленные ПИИ.

По теории японского экономиста, НИИ являются торгово-направленными, если они способствуют повышению эффективности международного разделения труда и развитию взаимной торговли стран-партнеров. Это происходит в том случае, если экспорт ПИИ осуществляют компании отраслей, которые не имеют сравнительных преимуществ в национальной экономике, и их производство основано на редком и дорогом факторе. Такая компания осуществляет прямые иностранные инвестиции в те отрасли, где принимающая страна обладает сравнительными преимуществами.

В качестве примера автор рассматривает две страны и две отрасли: развитая страна "А" и развивающаяся страна "В" производят товар X (традиционное трудоемкое производство) и товар У (новые капиталоемкое производство):

Страна "А" "В"

Товар X................................. 100........ 150

Товар Y.................................. 100........ 300

В приведенном примере развивающаяся страна "В" производит оба товара с большими издержками, чем развитая страна "А". При этом наибольший разрыв имеет место в производстве капиталоемкого товара У, что обусловлено более низкой технологией и плохим менеджментом в развивающейся стране. Страна "В" имеет сравнительное преимущество в производстве традиционного трудоемкого товара; страна "А" — в производстве капиталоемкого товара.

Экспорт ПИИ рассматривается как передача из развитой страны "А" в развивающуюся страну "В" капитала, технологии и менеджмента. Если ПИИ будут осуществлены в производство товаров X и У, то это приведет в развивающейся стране "В" к снижению издержек производства обоих товаров. В условном примере издержки снизятся на 40% и составят 90 по производству трудоемкого товара X и 180 — капиталоемкого товара У.

Производство трудоемкого товара X и капиталоемкого товара У в развитой стране "А" дает компании одинаковую норму прибыли 10%. После притока ПИИ производство трудоемкого товара X в развивающейся стране "В" стало конкурентоспособным на мировом рынке с нормой прибыли 12%, производство капиталоемкого товара У осталось неконкурентоспособным с низкой нормой прибыли (5%). Развитой стране "А" выгодно увеличивать отечественные инвестиции в производство капиталоемкого товара У и наращивать вывоз ПИИ в развивающуюся страну "В" в производство трудоемкого товара X, дающего 12% прибыли.

В дальнейшем развитая страна "А" начнет сворачивать производство трудоемкого товара X и сосредоточится на производстве товара У, базирующегося на использовании капитала как наиболее обильного фактора производства. Развивающаяся страна "В" сосредоточится на производстве товара X и сократит или вовсе откажется от производства товара У.

Согласно Кодзиме, произойдет гармоничная перестройка отраслевой структуры обеих стран. Возрастет эффективность международного разделения труда, увеличится взаимная торговля двух стран, улучшатся их внешнеторговые позиции. ПИИ в традиционные отрасли развивающихся стран будут способствовать расширению их товарного экспорта в страны — экспортеры капитала.

Антиторгово-направленные ПИИ осуществляются теми компаниями развитой страны "С", которые уже функционируют в отраслях, обладающих сравнительными преимуществами на основе использования наиболее обильных и дешевых для данной страны факторов. Экспорт капитала, технологии и менеджмент направляются посредством ПИИ из развитой страны "С" в те отрасли страны "D", которые не имеют сравнительных преимуществ и базируются на использовании редкого и потому дорогого в этой стране фактора. Традиционная отрасль X развитой страны "С", развивающаяся в условиях свободной конкуренции, дает норму прибыли в 5%; олигополистическая отрасль У — 10%. При экспорте капитала в страну "D" в отрасли X и Y будут развиваться обе отрасли. Норма прибыли в стране "D" в отрасли X, как и при экспорте капитала из развитой в развивающуюся страну, составит 12%. А норма прибыли в отрасли У вследствие перевода туда элементов олигополистической структуры, подавляющих местных конкурентов, будет выше, и в примере Кодзимы она равна 15%:

Страна "С" "D"

Отрасль X..................................... 5 12

Отрасль Y__________________ 10 16

Такое соотношение норм прибыли означает, что экономика развитой страны "С" начнет терять свои преимущества сначала в традиционной отрасли X, а затем и в высокотехнологичной отрасли У. Потеря преимуществ в трудоемкой отрасли X будет сопровождаться значительным сокращением занятости. Чтобы не допустить такого положения, потребуется введение протекционизма в стране "С" против более конкурентоспособных аналогичных товаров из страны "О", а также установление жесткого контроля компаний — экспортеров капитала над производством страны "О". Такой тип ПИИ, как считает Кодзима, препятствует улучшению отраслевой структуры и реорганизации международной торговли.

К. Кодзима утверждает, что для развитой страны, где заработная плата растет и постоянно создаются новые, более капиталоемкие продукты, более прибыльно и рационально освободиться от собственных трудоемких отраслей и передать их производство в страны с низкой заработной платой, что он рассматривает как помощь развитию.