Аналіз джерел формування оборотного капіталу

Оборотний капітал На початок періоду На кінець періоду Зміна Джерела покриття оборотного капіталу На початок періоду На кінець періоду Зміна
А Б
1. Оборотний капітал (всього) +391 1. Власний капітал (всього)
1.1. Виробничі запаси -9 1.1. На покриття оборотного капіталу +159
1.2. НЗВ - - -
1.3. Готова продукція -91 2. Поточні зобов’язання +232
1.4. Товари +511 2.1. Короткострокові кредити +299
1.5. Грошові кошти -41
1.6. Дебіторська заборгованість +21 2.2. Кредиторська заборгованість -67
1.7. Поточні фінансові інвестиції - - - 2.3. Інші поточні зобов’язання -
1.8. Інші оборотні активи -
Всього оборотний капітал +391 Всього джерел на покриття оборотного капіталу +391

 

По результатам аналізу джерел формування оборотного капіталу, можна зробити висновок, що значно переважно для покриття оборотного капіталу використовуються залучені кошти (поточні зобов’язання), а саме короткострокові кредити і кредиторська заборгованість.

Для поліпшення ситуації підприємству необхідно збільшити оборотність оборотного капіталу.

У зв’язку з тим, що стійке фінансове положення залежить від наявності власного оборотного капіталу, у ході аналізу доцільно вивчити його зміну й утворюючі його фактори (Табл. 2.9).

Таблиця 2.9.

Аналіз факторів, що вплинули на зміну наявності власного оборотного капіталу

Фактори     Розрахунок впливу фактору Рівень впливу фактору
  1 . Зміна джерел власного капіталу (І+ІІрП)   864 – 784  
1.1. Зміна статутного капіталу 545 – 545 -
1.2. Зміна резервного капіталу - -
1.3. Зміна пайового капіталу - -
1.4. Зміна додаткового капіталу - -
1.5. Зміна неоплаченого капіталу 0-15
1.6. Зміна вилученого капіталу - -
1.7. Зміна нерозподіленого прибутку 319-254
1.8. Зміна забезпечення майбутніх витрат і    
платежів - -
2. Зміна суми довгострокових зобов'язань (ІІІрП) 43-75 - 32
2.1. Зміна довгострокових кредитів 43-75 - 32
2.2. Зміна інших довгострокових фінансових    
зобов'язань - -
Разом перманентний капітал 907-859
3. Зміна суми основного капіталу (1рА) 733-844 - 111
3.1. Зміна нематеріальних активів 2-3 - 1
3.2. Зміна основних засобів 718-782 - 64
3.3. Зміна довгострокових активів   13-59 - 46
  Зміна валюти балансу.     2502-2222  

ВОК = ПК – ОК(8)

де ВОК - власний оборотний капітал;

ПК - перманентний капітал ( І + ІІ +ІІІ р П) ;

ОК - основний (необоротний) капітал ( І р А)

У процесі аналізу кредиторської заборгованості необхідно вивчити: давнину появи, наявність, частоту і причини утворення простроченої заборгованості, установити суму виплачених санкцій за прострочення платежів.

Кредиторська заборгованість – результат напруженого фінансового стану підприємства унаслідок нестачі необхідних коштів для виконання платежів різним підприємствам.

Таблиця 2.10.

Аналіз складу і структури кредиторської заборгованості

Склад кредиторської заборгованості На початок періоду На кінець періоду Зміна
сума питома вага,% сума питома вага, % сума питома вага, %
А
  1.Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги     93,56     93,08   -67   -7,44
2. Поточні зобов’язання за розрахунками 3,53 3,8 - -
- з одержаних авансів - - - - - -
- з бюджетом - - - - - -
- з позабюджетних платежів 2,94 - - -1 -100
- зі страхування 29,41 32,35
- з оплати праці 67,65 64,71 -1 -4,35
- із внутрішніх розрахунків - - 2,94 -
3. Векселі видані 2,91 3,12 - -
4. Інші поточні зобов’язання - - - - - -
  Всього           -67   -6,96

 

Результати аналізу складу і структури кредиторської заборгованості показують, що виникло зменшення кредиторської заборгованості, зменшення виникло за рахунок часткового погашення заборгованості перед постачальниками.

Поточні зобов’язання за розрахунками та інші поточні зобов’язання залишалися на попередньому рівні і порівняно з даними на початок періоду.

Порівняльний аналіз кредиторської та дебіторської заборгованості проводиться на основі наступної аналітичної таблиці 2.11.

Таблиця 2.11.