Анализ финансовых результатов

Отчет о прибылях и убытках — одна из основных форм бухгалтерской отчетности (форма № 2), которая характеризует финансовые результаты деятельности организации за отчетный период и содержит данные о доходах, расходах и финансовых результатах в сумме нарастающим итогом с начала года до отчетной даты. Структура отчета о прибылях и убытках ООО «Свое решение» приведена на рисунке 2.10.

Рисунок 2.10 - Структура Отчета о прибылях и убытках

Чистая прибыль – один из важнейших показателей эффективности работы предприятия. Увеличение ее суммы – это непосредственная цель и побудительный мотив деятельности предприятий в рыночных условиях хозяйствования. В течение первых 2-х лет анализируемого периода предприятие ООО «Свое решение» имело рост чистой прибыли с 1174 тыс. рублей до 9517 тыс. рублей. Но в 2012 г. чистая прибыль составила всего 79 тыс. рублей. Это характеризует снижение эффективности работы предприятия.

Себестоимость оказывает большое влияние на результат деятельности предприятия. За анализируемый период она снизилась с 20799 тыс. рублей

до 8564 тыс. рублей.

Прибыль (убыток) от продаж в течение анализируемого периода снизилась. Начальное значение составляло – 14749 тыс. рублей, конечное - 793 тыс. рублей. Это является отрицательной тенденцией и говорит о снижении спроса на услуги предприятия.

Прибыль (убыток) до налогообложения возросла в 2011 г. до 12096 тыс. руб., а в 2012 г. произошло ее резкое снижение до 99 тыс. рублей. В связи со снижением прибыли до налогообложения предприятие испытывает затруднения в части исполнения своих обязательств перед бюджетом.

Проценты к получению также снизились. Изменения произошли с 416 тыс. рублей до 131 тыс. рублей, что увеличивает зависимость от займов внешних кредиторов.

На основании отчета о прибылях и убытках можно сделать вывод о том, что деятельность предприятия является прибыльной на протяжении анализируемого периода, хотя данный показатель изменяется скачкообразно. Контролируя расходы, работая на потребителя, предприятие может увеличить чистую прибыль.

В системе показателей эффективности деятельности предприятий важнейшее место принадлежит рентабельности. Рентабельность представляет собой такое использование средств, при котором организация не только покрывает свои затраты, но и получает прибыль.

Доходность, т.е. прибыльность предприятия, может быть оценена при помощи как абсолютных, так и относительных показателей. Абсолютные показатели характеризуют прибыль и измеряются в стоимостном выражении, т.е. в рублях.

Относительные показатели характеризуют рентабельность и измеряются в процентах или в виде коэффициентов. Показатели рентабельности в гораздо меньшей мере находятся под влиянием инфляции, чем величины прибыли, поскольку они выражаются различными соотношениями прибыли и авансированных средств (капитала), либо прибыли и произведенных расходов (затрат). Расчет коэффициентов рентабельности приведен в таблице 2.7.

Таблица 2.7 - Расчет коэффициентов рентабельности

№ Коэффициент рентабельности Значения Изменения
Рентабельность продаж 0,415 0,383 0,072 -0,032 -0,311
Рентабельность основной деятельности (затрат) 0,137 0,363 0,009 0,226 -0,354
Рентабельность активов 0,064 0,411 0,003 0,347 -0,408
Рентабельность собственного капитала 0,123 0,565 0,005 0,442 -0,560
Рентабельность инвестируемого капитала 0,123 0,565 0,005 0,442 -0,560

Рентабельность продаж характеризует удельный вес прибыли в составе выручки от реализации продукции. За весь период анализа она снизилась с 0,415 до 0,072. Снижение рентабельности продаж свидетельствует о снижении конкурентоспособности предприятия на рынке, снижении спроса на продукцию.

Рентабельность основной деятельности (затрат) снижается с 0,137 до 0,009, что говорит о не эффективной операционной деятельности предприятия.

Рентабельность активов характеризует прибыль, получаемую предприятием с каждого рубля,авансированного на формирование активов. Рентабельность активов выражает меру доходности предприятия в данном периоде. За анализируемый период она также снизилась с начального значения 0,064 до 0,003. Это говорит о снижении прибыли с активов, и о снижении эффективности вложения средств.

Важную роль в финансовом анализе играет показатель рентабельности собственного капитала. Он характеризует наличие прибыли в расчете на вложенный собственниками данной организации (акционерами) капитал. Этот показатель также снизился за анализируемый период. Первоначальное значение 0,123, конечное 0,005. На основе этого можно сделать вывод о снижении отдачи собственного капитала и эффективности работы предприятия.

Показатель рентабельности инвестированного капитала (рентабельности инвестиций) выражает эффективность использования средств, вложенных в развитие данной организации. На начало и конец периода составляет 0,123 и 0,005 соответственно, что является отрицательной тенденцией в эффективности использования инвестиций.

Таким образом, согласно проведенному анализу чистая прибыль ООО «Свое решение» в 2012 году снижается. Снижается также и прибыль от продаж, что является отрицательной тенденцией и говорит о снижении спроса на услуги предприятия.

Рентабельность продаж, характеризующая удельный вес прибыли в составе выручки от реализации продукции, рентабельность основной деятельности, рентабельность активов, характеризующая прибыль, получаемую предприятием с каждого рубля, авансированного на формирование активов за анализируемый период, также снижаются.

Рентабельность собственного капитала, характеризующая наличие прибыли в расчете на вложенный капитал, также снизилась за анализируемый период. Это свидетельствует о снижении отдачи собственного капитала и эффективности работы предприятия.

Рентабельность инвестированного капитала также имеет тенденцию к снижению, что говорит о неэффективном использовании инвестиций.

В связи с этим возникает угроза появления деловых рисков - рисков,

связанных с возможностью ухудшения общего финансового состояния ком-

пании, снижением стоимости ее капитала.

Так как компания всего три года существует на рынке, и молодая управленческая компания не имеет опыта в технологии принятия управленческих решений, то с большой долей вероятности могут возникнуть организационные риски. Они могут быть вызваны ошибками менеджмента компании (в том числе и при принятии решений), ее сотрудников; проблемами системы внутреннего контроля, то есть риски, связанные с внутренней организацией работы компании.

В связи с тем, что фирма функционирует в условиях неопределенности внешней среды, могут возникнуть рыночные риски. Это риски, связанные с нестабильностью экономической конъюнктуры: риск финансовых потерь из-за изменения цены товара, трансляционный валютный риск, риск потери ликвидности.

Также могут возникнуть и юридические риски — это риски потерь, связанных с тем, что законодательство или не было учтено вообще, или изменилось в период сделки; риск некорректно составленной документации, в результате чего контрагент в состоянии не выполнять условия договора и пр.

В целом снижение таких важнейших показателей эффективности деятельности предприятия как прибыль и рентабельности свидетельствует о снижении эффективности деятельности предприятия, его конкурентоспособности на рынке.

В этой связи ООО «Свое решение» нуждается в разработке правильных стратегических действий на основе комплексного анализа внутренних и внешних факторов, влияющих на ее развитие. А также большую роль играет обеспечение экономической безопасности фирмы. Грамотно организованные функциональные составляющие экономической безопасности помогут не только выстроить эффективную методику борьбы с возникшими проблемами, но и обеспечить серьезные профилактические работы.