Международные финансовые институты
Международный финансовый институт – это стабильный институт многосторонних международных отношений, который в своей деятельности выходит за рамки одной страны и имеет постоянную структуру органов наднационального регулирования. Международные финансовые институты могут поддерживать взаимоотношения как с правительствами, так и с субъектами хозяйствования отдельных стран. Взаимоотношения с правительствами государств формируются по двум направлениям:
1) формирование уставного капитала за счет взносов отдельных стран;
2) кредитные взаимоотношения (предоставление кредитов правительствам и их последующее погашение с выплатой процентов).
Взаимоотношения с предприятиями имеют двусторонний кредитный характер. Международные финансовые институты финансово обеспечивают определенные проекты, предоставляют кредиты определенным предприятиям (как правило, на конкурсной основе).
Процесс развития международных валютно-кредитных отношений исторически и объективно характеризовался созданием разветвленной институциональной структуры, в состав которой входят глобальные (международный валютный фонд (МВФ), Группа Мирового банка) и региональные (Европейский банк реконструкции и развития, Азиатский банк развития, Африканский банк развития, Межамериканский банк развития и т.д.) финансовые учреждения.
Цель деятельности международных финансовых институтов – содействие развитию внешней торговли, международного и регионального валютно-финансового сотрудничества, поддержание равновесия платежных балансов государств-членов этих институтов, регулирование курсов их валют, предоставление кредитов этим странам и гарантирование частных займов за границей.
Созданный в декабре 1945 г., МВФ является межправительственной валютно-кредитной организацией со статусом специализированного учреждения системы ООН, которая имеет следующие цели:
· содействовать международному сотрудничеству путем обеспечения механизма для консультаций и согласованных действий по международным валютным вопросам;
· способствовать сбалансированному росту международной торговли и тем самым содействовать высокому уровню занятости и реального дохода и развитию производственных возможностей;
· способствовать стабильности валют и упорядоченным валютным отношениям и избегать конкурентного обесценения валют;
· содействовать созданию многосторонней системы платежей и переводов по текущим операциям и стремиться к устранению валютных ограничений, препятствующих росту мировой торговли;
· временно предоставлять общие ресурсы Фонда государствам-членам при надлежащих гарантиях, с тем чтобы они могли исправить нарушения равновесия их платежных балансов, не прибегая к мерам, наносящим ущерб процветанию на национальном или международном уровнях;
· сократить продолжительность и масштабы дефицита платежных балансов.
МВФ выполняет три основные функции:
1) он должен следить за соблюдением кодекса поведения, касающегося политики валютных курсов и ограничений в отношении платежей по текущим операциям;
2) он должен предоставлять членам Фонда финансовые ресурсы, с тем чтобы они могли соблюдать кодекс поведения в то время, когда они исправляют нарушения равновесия платежного баланса или стремятся избежать таких нарушений;
3) он должен обеспечить форум, на котором члены Фонда могут консультироваться друг с другом и сотрудничать по международным валютным вопросам.
Фонд предоставляет финансовые ресурсы своим членам, испытывающим трудности с платежами, в соответствии с разнообразными мерами и механизмами. В деле предоставления кредитов своим членам МВФ руководствуется двумя принципами:
1) Пул валют, имеющихся в распоряжении Фонда, существует для всех членов Фонда, и поэтому предполагается, что государство, заимствующее валюту другого государства, вернет ее, как только будут решены его проблемы платежей, с тем, чтобы не ограничивать доступ другим членам к этой валюте.
2) Прежде чем Фонд предоставит какие-либо денежные средства из пула, член Фонда должен аргументировать способы решения своих проблем с платежами так, чтобы он мог вернуть эти деньги в Фонд в течение нормального срока погашения долга – в три года или пять лет (в некоторых случаях срок погашения может быть продлен до 10 лет).
Группа Мирового банка объединяет пять финансовых учреждений:
· Международный банк реконструкции и развития (МБРР), созданный в 1945 г.;
· Международную финансовую корпорацию (МФК), созданную в 1956 г.;
· Международную ассоциацию развития (МАР), созданную в 1960 г.;
· Многостороннее агентство гарантий инвестиций (МАГИ), созданное в 1988 г.;
· Международный центр по урегулированию инвестиционных споров (МЦУИС), созданный в 1966 г.
Общая цель всех этих учреждений заключается в повышении уровня жизни в странах-членах путем содействия их экономическому развитию и направлении финансовых ресурсов в развивающиеся страны из развитых стран.
Однако вместе с тем, каждое из пяти учреждений Группы Мирового банка было создано для решения определенных конкретных задач, т.е. каждое из них имеет свои функции и полномочия. МБРР кредитует правительства развивающихся стран со средним уровнем дохода; МАР предоставляет кредиты на концессионных условиях правительствам наибеднейших стран; МАГИ предоставляет гарантии от некоммерческих рисков иностранным инвесторам, направляющим собственные капиталы в экономики развивающихся стран-членов Мирового банка; МФК содействует экономическому развитию этих стран путем инвестирования и кредитования их частного сектора; МЦУИС обеспечивает содействие потокам международных инвестиций путем предоставления услуг по арбитражному рассмотрению и урегулированию споров между правительствами и иностранными инвесторами, осуществляет консультирование, научные исследования, собирает информацию об инвестиционном законодательстве в разных странах.
Украина стала членом МБРР в сентябре 1992 г., в октябре 1993 г. она также стала 162 страной – участницей МФК, а в 1995 г. – полным членом МАГИ.
Таким образом, международные финансовые институты играют важную роль в мировой экономике: обеспечивая концентрацию и перераспределение финансовых ресурсов, они способствуют функционированию национальных финансовых систем, а их кредиты являются важным источником финансирования развивающихся стран.