Экспресс-диагностика и использование полученных данных в управлении финансами предприятия
Одним из эффективных способов анализа текущего положения предприятия является экспресс-диагностика, которая отражает мгновенный взгляд на хозяйственную ситуацию на предприятии. Ее цель - найти и выделить наиболее сложные проблемы управления предприятием в целом и его финансовыми ресурсами в частности.
Это необходимо для сужения области поиска причин существующих проблем и путей их возможного решения. Данные этого анализа являются предварительными, а выводы носят вероятностный характер.
Экспресс-диагностика предполагает небольшие затраты времени для получения предварительной оценки. Затем для более детального анализа проводятся дополнительные аналитические исследования по выделенным направлениям. Экспресс-диагностика заключается в исследовании текущих аспектов деятельности предприятия.
Проведение экспресс-диагностики предприятия не представляет особых сложностей при наличии всех необходимых исходных данных. Однако, поскольку на большинстве российских предприятий система управленческого учета отсутствует, данные для экспресс-диагностики извлекаются из бухгалтерской отчетности. Этот способ не оптимален с точки зрения как затрат времени и труда, так и получаемых результатов, но, к сожалению, для многих руководителей это единственная реальная возможность оценить текущее положение предприятий, а также представить тенденции их развития.
Таким образом, экспресс-диагностика проводится для получения небольшого числа ключевых, наиболее информативных показателей, дающих точную и объективную картину текущего положения предприятия. Она позволяет выявить назревающие проблемы и предложить возможные выходы из критических ситуаций.
Организация управления финансами на предприятии.
Финансовая работа на предприятии — это управленческая деятельность, направленная на своевременное и полное обеспечение предприятия финансовыми ресурсами, их эффективное использование в целях расширенного воспроизводства и выполнения всех его финансовых обязательств перед другими организациями.
Управление финансами зависит от многих факторов: форм собственности; организационно-правового статуса; отраслевых и технологических особенностей; характера производимой продукции (работ, оказываемых услуг); размеров (масштабов) бизнеса и др. Управление финансами промышленных зарубежных корпораций может быть структурировано так, как показано на рис. 4.3.
Рис. 4.3. Функции управления финансами западной промышленной корпорации
Финансовые инструменты.
Существуют различные подходы к трактовке понятия «финансовый инструмент». Изначально было распространено достаточно упрощенное определение, согласно которому выделялись три основные категории финансовых инструментов:
1)денежные средства (средства в кассе и на расчетном счете, валюта);
2)кредитные инструменты (облигации, кредиты, депозиты);
3)способы участия в уставном капитале (акции и паи).
Согласно МеждСистемФинОтчет-32 под финансовым инструментом понимается любой договор, в результате которого одновременно возникают финансовый актив у одной компании и финансовое обязательство или долевой; инструмент - у другой.
К первичным относятся финансовые инструменты, с определенностью предусматривающие покупку/продажу или поставку/получение некоторого финансового актива, в результате чего возникают взаимные финансовые требования.
К производным относятся финансовые инструменты, предусматривающие возможность покупки/продажи права на приобретение/поставку базисного актива или получение/выплату дохода, связанного с изменением некоторой характеристики этого актива. Таким образом, в отличие от первичного финансового инструмента дериватив не подразумевает предопределенной операции непосредственно с базисным активом - эта операция лишь возможна, причем она будет иметь место только при стечении определенных обстоятельств. С помощью деривативов продаются не собственно активы, а права на операции с ними или получение соответствующего дохода.
11. Оборотные средства предприятия: сущность, состав, структура
Оборотные средства - это денежные средства авансированные в оборотные производственные фонды и фонды обращения. Они используются в каждом производственном цикле и переносят свою стоимость на стоимость готовой продукции полностью.
Они совершают непрерывный кругооборот: 1 фаза (Д-Т): деньги товар, оборотные средства имеющие денежную форму превращаются в производственные запасы и таким образом переходят из сферы обращения в сферу производства. 2 фаза (Т-Пр-Т’): оборотные средства участвуют непосредственно в процессе производства и принимают форму незавершенного производства, полуфабрикатов и готовых изделий. 3 фаза (Т-Д'): оборотные средства переходят из товарной в денежную форму и эта фаза происходит в сфере обращения.
Таким образом совершая полный кругооборот оборотные средства находятся на всех стадиях параллельно, этим достигается непрерывность производства и обращения. Разница между Д и Д' определяет величину денежных накоплений предприятия.
Полный кругооборот: Деньги-Товар-Производство-Товар*-Деньги*
Классификация оборотных средств. По источникам финансирования оборотные средства предприятия делятся на собственные и заемные.
В целом собственные средства обеспечивают финансовую устойчивость и оперативную самостоятельность. Они находятся в полном распоряжении предприятия. Заемные средства привлекаются главным образом в виде кредитов банка и т.о. покрывают дополнительную потребность предприятия в оборотных средствах. Ведущая роль принадлежит собственным оборотным средствам, их количеством определяют степень финансовой устойчивости предприятия и его оперативную самостоятельность.